Khiêu vũ cùng xu hướng với chuyên gia Greg Morris (Bài 166): Những niềm tin huỷ hoại

Đây là 1 series có tên là "Khiêu vũ cùng xu hướng - Dancing with the Trend" của chuyên gia Greg Morris.

Series này sẽ nêu lên những luận điểm và những mẹo phân tích kỹ thuật, giao dịch và tâm lý học của Greg Morris, được tổng hợp từ các bài blog cá nhân của ông và được đăng mỗi buổi trưa trong tuần từ thứ 2 đến thứ 6.



Trong quá trình giao dịch, chúng ta luôn phải chịu những ảnh hưởng của các thiên kiến tâm lý, những xu hướng trong tư duy mà được mặc định trong bộ não con người. Những thiên kiến tâm lý này được thiết kế để khiến chúng ta thua lỗ, và nếu không nhận ra thì sẽ bị cuốn theo và không bao giờ kiếm được lợi nhuận.

1, Lòng tin rằng những gì đã xảy ra trong quá khứ thì sẽ lặp lại trong hiện tại và tương lai. Đây là niềm tin cho rằng các dữ liệu quá khứ cùng với các mô hình và thông tin có thể sử dụng lại được để xác định xu hướng tương lai. Tuy nhiên quá khứ chỉ để tham khảo, bởi mỗi khoảnh khắc diễn ra trên thị trường là độc nhất và không thể lặp lại chính xác hoàn toàn được. Định lý này cũng giống như câu “không ai tắm hai lần trên cùng 1 dòng sông”, ám chỉ vạn vật luôn thay đổi và không bao giờ lặp lại chính xác 100% những gì đã xảy ra trong quá khứ.

2, Sai lầm về xác suất. Sai lầm khiến trader tin rằng họ có thể chiến thắng bằng cách cược toàn bộ hoặc 1 phần lớn vốn vào 1 giao dịch với hy vọng kiếm được số tiền lớn trong thời gian ngắn. Tuy nhiên xác suất phá huỷ tài khoản vẫn luôn là 50%, và trader sẽ hối hận không kịp khi họ rơi vào 50% đó. Các trader giỏi đều hiểu rằng họ có lợi thế trong dài hạn, và chỉ có thể kiếm được tiền sau 1 chuỗi nhiều giao dịch. Còn trader thua lỗ chỉ muốn kiếm được tiền nhanh chóng.



3, Thiên kiến cận thị. Khiến con người tập trung quá nhiều vào dữ liệu gần nhất mà quên đi bức tranh toàn cảnh dài hạn. Điều này khiến trader nhảy liên tục từ hệ thống này sang hệ thống khác ngay khi cảm thấy cái đang sử dụng không có hiệu quả.

4, Ham muốn giao dịch. Cố gắng nhìn vào các khung thời gian thấp để giao dịch, liên tục bị nhầm lẫn tín hiệu giao dịch với những tín hiệu nhiễu của thị trường. Các dữ liệu thực sự có giá trị cần phải được tìm kiếm trên 1 lượng mẫu đủ lớn, và trên khung thời gian đủ cao.

5, Không hiểu về rủi ro phá huỷ tài khoản (risk of ruin). Rủi ro phá huỷ càng cao khi bạn liên tục giao dịch khối lượng lệnh lớn và gặp chuỗi thua lỗ.

6, Thiên lệch nhận thức muộn (hindsight bias): Khiến trader đánh giá quá cao khả năng dự đoán của mình về 1 sự kiện. Bạn sẽ tự vỗ ngực cho rằng mình có khả năng dự đoán thị trường sau 1 vài giao dịch thắng, và sự tự tin đó sẽ phá huỷ tài khoản của bạn nếu lệnh tiếp theo bạn giao dịch lớn hơn.



Vài nét về tác giả:

Greg Morris có 50 năm sự nghiệp đầu tư với tư cách là một nhà phân tích kỹ thuật, nhà phát triển các chỉ báo và hệ thống giao dịch. Ông cũng xuất bản các cuốn sách về phân tích xu hướng, độ rộng thị trường và nến. Greg hiện đang là cố vấn cấp cao cho McElhenny Sheffield Capital Management - một công ty tư vấn đầu tư ở Dallas, Texas.

Greg có bề dày hiểu biết về động lực thị trường và quản lý danh mục đầu tư. Gần đây nhất, ông giữ chức vụ Trưởng phòng phân tích kỹ thuật và Chủ tịch Ủy ban đầu tư của Stadion Money Management (quản lý 5,5 tỷ đô la Mỹ). Greg đã xuất hiện trên tất cả các kênh truyền hình tài chính lớn bao gồm CNBC, Fox Business và Bloomberg Television, đồng thời đã phát biểu tại nhiều hội nghị tài chính trên khắp thế giới. Ông là thành viên của Hiệp hội các nhà quản lý đầu tư (NAAIM).