Nhật ký của một nhà giao dịch bền bỉ (Bài 109): Bàn về chiến lược nhồi lệnh theo kiểu Kim tự tháp

Hello anh em,

Đây là 1 series có tên là "The Traders Journey" của "Tensile trader" (nhà giao dịch bền bỉ) - Gatis Roze. Series này sẽ nêu lên những luận điểm và hướng dẫn anh em tham gia quá trình đầu tư, giao dịch để từ đó đạt được sự thịnh vượng của chính bản thân mình. Series này không chỉ là về đầu tư, giao dịch, mà còn bàn về tài chính cá nhân, chia thành 6 bậc chính: Quản lý tiền, Đầu tư, bàn về bản thân nhà giao dịch, phân tích thị trường, Lộ trình đầu tư/giao dịch, Theo dõi danh mục,... Hy vọng sẽ tạo thêm hứng thú cho anh em và hỗ trợ anh em trong quá trình đầu tư/giao dịch của mình.

Series này được tổng hợp từ các bài blog cá nhân của tác giả Gatis Roze nên có thể có những nội dung hơi trùng lắp, nhưng có gì mình sẽ điều chỉnh sau, và series này sẽ được đăng mỗi buổi trưa trong tuần từ thứ 2 đến thứ 6.


Phương pháp nhồi lệnh theo kiểu “kim tự tháp" dựa trên 2 câu nói huyền thoại về thị trường: “xu hướng là bạn” và “nhồi lệnh theo xu hướng, chứ không phải nghịch xu hướng”.

Phương pháp nhồi lệnh theo kiểu kim tự tháp chỉ đơn giản là chia nhỏ vị thế thay vì mua 100% trong lần mua đầu tiên. Đây vừa là một phương pháp, vừa là một sự kỷ luật bởi vì thông thường, khi các nhà giao dịch muốn mua một cổ phiếu, bản chất con người sẽ thúc đẩy, khiến họ muốn nuốt chửng toàn bộ vị thế chỉ trong 1 lần. Nhưng trên thị trường, bản chất con người luôn là sai lầm.

Phương pháp nhồi lệnh theo kiểu kim tự tháp cho phép bạn mua 25% vị thế dự định của bạn (đây chỉ là ví dụ, bạn có thể điều chỉnh con số này), đặt điểm dừng lỗ và sau đó đợi sóng tiếp theo để xác nhận quyết định mua đầu tiên của bạn có đúng đắn hay không. Nếu xu hướng thị trường tiếp tục tăng, bạn đã có lợi nhuận và thị trường đã củng cố phán đoán của bạn thì bạn có thể vào lệnh tiếp. Nếu giá giảm, điểm dừng lỗ của bạn bị kích hoạt, thì bạn chỉ phải chịu một khoản lỗ nhỏ khoảng 25% toàn bộ vị thế dự định của mình.


Thoạt nghe thì đây là 1 hành động phản trực giác, nhưng khi vốn của bạn tiếp tục tăng lên, bạn sẽ thực hiện một nguyên tắc song song là di chuyển điểm dừng lỗ của mình theo xu hướng đó và bảo vệ lợi nhuận của mình.

Một quan niệm sai lầm về nhồi lệnh theo kiểu kim tự tháp là bạn mua trung bình giá xuống hoặc trung bình giá khi đang lỗ. Đây là 1 hành vi tự sát, bởi hành động này giống như là để giải quyết sự kém cỏi trong phân tích thay vì chủ động đi theo xu hướng thị trường. Sức mạnh của phương pháp nhồi lệnh theo kiểu kim tự tháp là nó cấm bạn mở vị thế thứ hai trừ khi bạn đã có lợi nhuận ở vị thế đầu tiên.

Tóm lại, khi áp dụng phương pháp này, bạn mở thêm các vị thế khi đang có lợi nhuận và tận dụng xu hướng tăng của cổ phiếu cũng như kiểm soát rủi ro bằng cách thường xuyên nâng điểm dừng.
Có 1 lưu ý nữa là, nếu bạn mua vào 25%, 35% và 40% theo phương pháp nhồi lệnh này, thì khi thoát lệnh, hãy đảo ngược nó. Trước tiên, bạn phải đóng 40% vị thế của mình và sau đó là 35% và 25%.