Winrate (tỷ lệ thắng) 50% là tất cả những gì bạn cần để trở thành một trader thành công!

Xin chào cả nhà!

Sau đây là chia sẻ trên trang trade2win.com của Michael Carr - CMT, là Trưởng chiến lược gia thị trường tại Dunn Warren Investment Advisors.


Ông biên tập bản tin hàng tháng của Market Technicians Association và là phó tổng biên tập của tạp chí Journal of Technical Analysis.

Ông cũng là tác giả của cuốn sách "Smarter Investing in Any Economy: The Definitive Guide to Relative Strength Investing".


Vào giữa những năm 2000, tôi đang uống cà phê espresso trong sảnh đợi của phó lãnh sự quán Ý ở Denver. Về mặt pháp lý thì tôi đã rời Hoa Kỳ và vào lãnh thổ có chủ quyền của Ý khi tôi đến thăm anh ấy.

Chúng tôi đã thảo luận về các chỉ báo momentum (động lượng) và tầm quan trọng của xu hướng. Anh ấy tin rằng xu hướng dài hạn là đặc điểm quan trọng nhất. Và chắc chắn rồi, điều đó không có gì đáng tranh cãi cả. Tuy nhiên, điều mà anh ấy sắp nói tiếp theo mới thực sự khiến tôi ngạc nhiên. Anh nói:

"Những thay đổi giá trong ngắn hạn giống như khi tung một đồng xu vậy."

Điều này nghe có phi lý không?

Khoảng một nửa thời gian, đồng xu được tung sẽ nằm sấp và nửa thời gian còn lại sẽ nằm ngửa. Nghe có vẻ vô lý khi nghĩ rằng điều này sẽ xảy ra trên thị trường, với vô số biến số tác động đến chuyển động giá hàng ngày.

Nhưng anh ấy tin rằng, trong vòng một năm, khoảng một nửa thời gian cổ phiếu sẽ đóng cửa cao hơn và một nửa thời gian nó sẽ đóng cửa thấp hơn ngày hôm trước. Để chứng minh điều này là đúng, anh đã chọn ra 2 cổ phiếu. Một là mã tăng mạnh nhất trong 12 tháng qua, và hai là mã giảm giá nhiều nhất. Sau đó, anh tính toán số ngày tăng và giảm cho mỗi mã cổ phiếu.

Ban đầu, anh ấy chỉ cho tôi The Williams Companies - một công ty năng lượng khá nổi tại Denver. Đó là cổ phiếu tăng mạnh. Còn cổ phiếu giảm giá là của Eastman Kodak - một công ty khác có mặt tại địa phương.

Mặc dù có sự khác biệt lớn về hiệu suất, nhưng cả hai cổ phiếu đều dành khoảng một nửa thời gian của năm qua để tăng hoặc giảm.

>> Đọc thêm bài hay: https://traderviet.org/t/62044/

Điểm chung của cổ phiếu chiến thắng và thua lỗ nhất năm nay

Tôi đã nghĩ đến điều này vào đầu tuần khi team True Options Masters thảo luận về winrate (tỷ lệ thắng) cho các chiến lược giao dịch khác nhau. Chúng tôi biết rằng tỷ lệ thắng không quá quan trọng đối với các trader thực sự.

Mặc dù winrate có giá trị marketing rất hiệu quả, nhưng hầu hết các trader không thành công vì winrate, mà là do khả năng quản lý rủi ro và khả năng phát hiện xu hướng của họ.

Khi tôi kể lại câu chuyện trên, có người nghi ngờ nó, nên chúng tôi đã đồng ý xem xét một bài kiểm tra.

Tôi đã tìm ra cổ phiếu chiến thắng lớn nhất trên thị trường chứng khoán trong 12 tháng của năm 2021, đó là của Cassava Sciences, Inc. (Nasdaq: SAVA) đã tăng hơn 3,780%. Trong thời gian đó, cổ phiếu đóng cửa tăng trong 50,2% tổng số ngày giao dịch.

Gaotu Techedu Inc. (NYSE: GOTU) là công ty giảm nhiều nhất trong 12 tháng của năm 2021, với mức thua lỗ hơn 96%. Trong thời gian đó, cổ phiếu đóng cửa giảm trong 53% tổng số ngày giao dịch.

Lạ nhỉ? Bạn sẽ cho rằng một cổ phiếu có lợi nhuận tốt hoặc xấu một cách ấn tượng như vậy thường sẽ dành phần lớn thời gian đi theo xu hướng đó phải không? Phép toán này thậm chí còn áp dụng cho các cổ phiếu meme. GameStop Corp. (NYSE: GME), một trong những công ty thu hút hàng đầu từ đầu năm, đã tăng trong 50,6% tổng số ngày giao dịch trong năm 2021. Có một bài học quan trọng trong dữ liệu này cho các trader cá nhân...

>> Đọc thêm bài hay: https://traderviet.org/t/69534/

MỘT TỶ LỆ THẮNG 50% LÀ TẤT CẢ NHỮNG GÌ BẠN CẦN!

Bạn không cần phải đúng với một tỷ lệ phần trăm cao để có lợi nhuận. Bạn thậm chí có thể kiếm được lợi nhuận lớn nếu bạn đúng dù chỉ một nửa thời gian. Bài học này luôn được các nhà quản lý quỹ đầu cơ ghi nhớ trong đầu. Trong một cuộc phỏng vấn gần đây, Steve Cohen cho biết, các nhà quản lý quỹ đầu cơ của ông luôn đúng từ 52-55% thời gian. Và Cohen là một người đáng để chúng ta lắng nghe. Từ năm 1992-2013, quỹ đầu cơ của Steve Cohen, SAC Capital đã kiếm được lợi nhuận trung bình hàng năm là 25%/năm cho các nhà đầu tư của mình. Đó là mức lợi nhuận vượt trội sau hai cuộc khủng hoảng tài chính.


Những khoản lợi nhuận này đã đập tan một lời đồn khác mà các nhà đầu tư cá nhân hay tin vào. Các cá nhân thường tìm kiếm các khoản đầu tư chi phí thấp. Quỹ của Cohen đã tính một số khoản phí cao nhất trong ngành, với phí quản lý hàng năm là 3% và 50% lợi nhuận. Ngay cả với những khoản phí đó, SAC đã tăng hơn 70% một năm trong thời kỳ bong bóng dot-com cuối những năm 1990. Khi bong bóng vỡ, quỹ đã tăng 70% bằng cách bán không những cổ phiếu đó đang trên đà giảm giá.

SAC đóng cửa sau khi một số nhà quản lý trong quỹ bị buộc tội giao dịch nội guán. Nhưng Cohen không liên quan đến hành vi sai trái và ông ấy đã chứng minh mình vẫn là một trong những nhà đầu tư vĩ đại nhất mọi thời đại. Vào năm 2018, Cohen đã ra mắt Point72 Asset Management và kiếm được hơn 1 tỷ đô la mỗi năm trong hai năm qua. Trong hơn 30 năm, Steve Cohen đã tạo ra lợi nhuận đáng kinh ngạc cho các nhà đầu tư và chính bản thân mình. Và ông ấy đã làm được điều đó bằng cách đúng khoảng một nửa thời gian.


Hiệu suất của Steve Cohen là một điểm dữ liệu khác cho thấy rằng các trader không cần phải luôn đúng 70% thời gian trở lên. Họ có thể kiếm được lợi nhuận lớn ngay cả khi chỉ đúng trong khoảng một nửa thời gian. Đó là bài học quan trọng cần rút ra và là bài học mà nhiều người từ chối chấp nhận, bất chấp những gì dữ liệu cho thấy.

>> Đọc thêm bài hay: https://traderviet.org/t/46167/

Lời kết

Miễn là bạn quản lý rủi ro đúng cách - không "một lòng một dạ" với những trade thua và không chọn giao dịch với niềm tin - những nguyên tắc đó sẽ phục vụ bạn tốt hơn nhiều so với một tỷ lệ thắng hoàn hảo.


Đừng quên THẢ TIM, SHARE VÀ COMMENT để ủng hộ mình nhiều hơn nữa nhé!! Nice day cả nhà