Một số thông tin … Báo cáo COT của CFTC.

CFTC (Ủy ban giao dịch hàng hóa tương lai - Commodity Futures Trading Commission) ra báo cáo COT (Cam kết thương nhân - Commitment of Traders) hàng tuần vào sáng thứ 7 giờ Việt Nam (1h30 hoặc 2h30 tùy mùa).
Mục tiêu của nó bao gồm thúc đẩy thị trường tương lai cạnh tranh và hiệu quả hơn đồng thời bảo vệ các nhà đầu tư chống lại sự thao túng, lạm dụng và gian lận trong thương mại.
CFTC đóng vai trò quan trọng trong việc điều tiết, giám sát thị trường tài chính. Tránh cho thị trường vốn không phân bổ các nguồn tài chính hiệu quả cho các nhà sản xuất và hoạt động kinh tế đang cần nhất. Điều này gây bất lợi cho các nhà đầu tư, người tiêu dùng và xã hội.
Các hợp đồng tương lai yêu cầu giao hàng hóa vật chất dễ bị thao túng nhất khi nguồn cung có thể giao được trên các hợp đồng đó là nhỏ so với quy mô vị thế được nắm giữ bởi các thương nhân, cá nhân hoặc trong các nhóm liên quan, khi hợp đồng sắp hết hạn.
Càng khó khăn và tốn kém để tăng cường nguồn cung cấp có thể giao hàng trong thời hạn hạn chế của các điều khoản giao hàng của hợp đồng tương lai sắp hết hạn, thì hợp đồng càng dễ bị thao túng hơn. Ví dụ về một số câu hỏi giám sát thích hợp cho các thị trường này bao gồm:
- Các vị thế mua được nắm giữ bởi (các) nhà kinh doanh dài hạn lớn nhất có quy mô lớn hơn các nguồn cung cấp có thể giao được mà (các) nhà kinh doanh đó chưa sở hữu không?
- Các nhà giao dịch nắm vị thế mua (long) có khả năng yêu cầu giao hàng không?
- Nhận hàng có phải là phương tiện ít tốn kém nhất để mua được hàng hóa không?
- Các nhà giao dịch nắm vị thế bán (short) lớn nhất có khả năng thực hiện giao hàng ở mức độ nào?
- Việc giao hàng kỳ hạn có phải là giải pháp thay thế tốt hơn so với việc bán hàng hóa trên thị trường tiền mặt không?
- Giá kỳ hạn, khi hợp đồng sắp hết hạn, có phản ánh giá trị thị trường tiền mặt của hàng hóa có thể giao được không?
- Mức chênh lệch giá giữa tương lai sắp hết hạn và tháng giao hàng tiếp theo có phản ánh điều kiện cung và cầu cơ bản trên thị trường tiền mặt không?
Đây là công cụ tốt để giám sát thanh khoản, cung cầu, khi các thành phần kinh doanh lớn phải báo cáo vị thế lớn để tránh vấn đề thao túng.... Khi giá thanh toán tương lai cao hơn bất thường so với giá thanh toán tiền mặt cơ bản hoặc cả giá tương lai và giá cơ bản cao hơn bất thường so với giá thanh toán tiền mặt có thể, có đủ lý do để xem xét nguyên nhân và đánh giá động cơ của các nhà giao dịch nắm giữ các vị thế mua kỳ hạn đáng kể.
…
Trên đây là một số thông tin cơ bản và trên mạng có nhiều bài về chủ đề này. Ace có thể tìm và tham khảo.
Đối với thị trường Hàng hóa phái sinh thì có thể tìm báo cáo và chỉ báo trực quan ở đâu:
- Báo cáo gốc: https://www.cftc.gov/
- Chỉ báo trực quan có thể tìm thấy ở:
+ CQG (động vào chú này cái gì cũng Money, nhưng nó có cả trực quan báo cáo USDA).
+ Trang barchart.com
+ Trang https://www.cmegroup.com/tools-information/quikstrike/commitment-of-traders.html
+ Quen dùng MT4, MT5 thì cũng có Indicator luôn.
….
Để vận dụng thì có nhiều bài viết tham khảo, ace chịu khó tìm.
Tôi cũng thường xem công cụ này, phân tích và kết hợp. ACE muốn thêm thông tin hay trao đổi có thể liên hệ qua FB, Fanpage, Zalo để dễ tiếp cận hoặc chát ở đây.
Chia sẻ - Hợp tác - Thành công !
Thanks.